Como los daños infligidos en el medio ambiente se han vuelto evidentes, darnos cuenta de que la humanidad debe cambiar a fuentes de energía más sostenibles se ha vuelto aún más obvio. La necesidad de energía limpia es tan importante que incluso los gigantes de los sectores de los combustibles fósiles y del carbón están buscando nuevas formas de producir energía sostenible.

El sector de la energía es uno de los más importantes en el mundo. La energía hace funcionar hogares e industrias, salva vidas y constituye básicamente el sustento de la sociedad humana. Aunque el sector de la energía ha formado parte del mundo de la inversión a corto y a largo plazo desde sus primeros días, el giro a unas formas más limpias de producción de energía sostenible trae consigo nuevas y numerosas oportunidades financieras.

Tanto empresas consolidadas como nuevas están contribuyendo al giro hacia un futuro más limpio, y en el mundo de hoy, tendrán que ser financieramente sostenibles y respetuosas con el medio ambiente.

Como se prevé que este mercado crezca a una cifra superior a los 2 billones de dólares en los próximos seis años, eToro ha creado un CopyPortfolio™, un portafolio de gestión temática completamente distribuido: RenewableEnergy. Este portafolio incluye una composición global de acciones de diversas empresas de varios continentes que abarcan sectores como energía solar, energía eólica, reciclaje y recogida de residuos, fibra de madera, infraestructuras eléctricas, carga de baterías y transporte.

Este portafolio ofrece a los inversores exposición entre medio y largo plazo a este mercado en expansión, y supone una oportunidad de inversión para participar en el crecimiento de esta industria.

«Creo que el coste de la energía bajará cuando realicemos la transición a la energía renovable»

Al Gore, especialista en medio ambiente y antiguo vicepresidente de Estados Unidos

La importancia de la energía renovable

  • 7 millones de personas en todo el mundo mueren todos los años por enfermedades derivadas de la contaminación atmosférica.
  • 670,000 personas mueren en china todos los años por las emisiones de carbón
  • 350,000 millones de USD es el valor de los daños derivados del cambio climático, solo en Estados unidos en la ultima década.
  • 20 billones de USD es la estimación de las pérdidas a nivel mundial para el 2100, provocadas por el cambio climático (a su ritmo actual)
  • 1.4 billones de USD es la contribución a la economía global en 2017 de la industria de la energía renovable
  • 2.1 billones de USD es la capitalización de mercado prevista de la industria en 2025.

Eventos destacados

  • Desde marzo de 2017, 10% de la energía en EE.UU. se ha generado con fuentes renovables
  • En abril de 2017, todo el suministro eléctrico británico se ha logrado generar durante un día sin el uso de carbón, comparado con 1970,cuando el 94 % del consumo total de energía en el Reino Unido procedía de combustibles fósiles
  • En julio de 2017, la capacidad de energía renovable de EE.UU. supera a la de la energía nuclear
  • Para finales del 201, se destinaron 51,200 millones de € para la construcción de nuevos parques eólicos en Europa
  • En abril de 2018, China se convierte en el líder mundial en inversiones en energías renovables.
  • En agosto de 2018, el mundo alcanza los 1000 GWde capacidad de generación solar y eólica.
  • En septiembre de 2018, California promulga una ley para que toda la energía consumida provenga de fuentes renovables en 2045.
  • En noviembre de 2018, la capacidad británica de energía renovable supera a la de combustibles fósiles por primera vez.

Tendencias actuales

Energía Solar

La fuente de energía más poderosa en nuestro sistema solar es, sin duda, el sol. Aunque utilizar energía del sol es algo que todos hacemos a diario, solo ha sido en los últimos años que la humanidad ha puesto mucho énfasis en aprovechar la potencia del sol para generar electricidad en masa.

El uso de la energía solar está más generalizado hoy en día y grandes productores de energía, como Estados Unidos y China, están a la cabeza de este cambio a la energía solar. Una de las razones principales de que la energía solar se esté volviendo más popular es la continua reducción del coste de los paneles solares. Si en el pasado la energía solar se consideraba menos rentable que otras formas de energía renovable, el precio de los paneles solares lleva bajando desde 2011, pues los costes de fabricación se ha reducido en hasta un 67 %.

La Agencia Internacional de la Energía (AIE) ha subestimado repetidamente el crecimiento del uso de la energía solar. De hecho, la AIE lleva calculando erróneamente sus previsiones todos los años desde 2002. Aunque en 2018, la energía solar representaba el 1 % de toda la producción de energía mundial, se prevé que se multiplique por 65 en 2050, lo que sugiere que las instalaciones de energía solar y eólica producirán aproximadamente dos tercios de la producción de energía mundial en dicho año.

Naturalmente, esta previsión de rápido crecimiento ofrece multitud de posibles oportunidades de inversión, pues los actores existentes en la industria ampliarán sus operaciones y otros nuevos entrarán en este mercado emergente.

Energía eólica

Otro recurso natural ilimitado, que se repone de forma natural y existe en abundancia es el viento. Utilizar el viento para producir energía en realidad fue anterior a la electricidad, pues los molinos de viento se utilizaban con diversos fines, como para bombear agua o moler el grano ya en el primer milenio después de Cristo. Tras la revolución industrial, las turbinas eólicas para la generación eléctrica se volvieron muy populares, pero no se adoptaron de forma generalizada puesto que eran mucho menos rentables que los combustibles fósiles

Sin embargo, en los últimos años, el uso de la energía eólica ha crecido exponencialmente, y se prevé que el mercado de energía eólica mundial crezca hasta la cifra de casi cien mil millones de dólares en 2025. En Estados Unidos, la energía eólica es la segunda por detrás de la energía hidroeléctrica en lo que se refiere a fuentes renovables, y su capacidad ha subido de seis mil millones de kilovatios hora en al año 2000 hasta 254 mil millones de kilovatios hora en 2017. Estados Unidos en el segundo mayor productor de energía eólica por detrás de China, cuya producción de energía eólica supera en más de dos veces a la de Estados Unidos.

El crecimiento en el uso de la energía eólica, aparte de sus ventajas ecológicas obvias, se debe a que el coste de las turbinas eólicas no para de reducirse(en relación con la cantidad de energía que producen). Desde 2008, el precio por megavatio de energía eólica en EE.UU. ha bajado un 50 %, y es probable que siga disminuyendo. La producción en ascenso de energía renovable, y su auge como fuente rentable, podría llevar a que la industria realice más inversiones, lo que podría ofrecer nuevas oportunidades financieras para productores de turbinas eólicas, empresas de energía e inversores privados

Transporte

A pesar de las cantidades masivas de energía que se produce y consume en el mundo, el transporte sigue siendo la causa principal de emisiones de gas invernadero, pues supone más del 28 % de las emisiones totales en Estados Unidos, mientras que la producción de energía le sigue de cerca en segundo lugar. La mayoría de automóviles particulares, autobuses, camiones y trenes sigue funcionando con combustibles fósiles, que emiten gases de carbono a la atmósfera y contribuyen al cambio climático.

Aunque llevamos décadas intentando cambiar a la producción de automóviles con cero emisiones, solo en los últimos años se están empezando a utilizar y comercializar como medio convencional de transporte. La inmensa popularidad de la marca Tesla, que fijó un nuevo estándar en los automóviles eléctricos, ha llevado a los gigantes de la industria del automóvil a incrementar sus esfuerzos y a producir sus propios vehículos eléctricos.

Muchos países han implantado reglamentaciones y subsidios para animara sus ciudadanos a renunciar a la tradicional combustión interna y comprar diversos modelos de automóviles híbridos, eléctricos o de gas. La industria está cambiando de forma gradual, lo que presenta diversas oportunidades nuevas de inversión

Naturalmente, el auge de la popularidad del automóvil eléctrico también podría dar lugar a un mayor uso de baterías, que a su vez también incrementaría la demanda de materiales básicos para su producción, como el litio. Aunque algunos fabricantes de automóviles mantienen la producción de sus baterías a nivel interno, existen muchas empresas que producen baterías para esta industria, y podrían experimentar un incremento masivo de su demanda

Reglamentaciones

Aunque la opinión pública, las necesidades medioambientales y la viabilidad financiera podrían llevar a un aumento en el uso de la energía renovable, ninguna causa es más importante que las políticas gubernamentales. Algunas políticas se implantan a escala mundial, como el Acuerdo de París de 2015,establecido por la Convención Marco de la Naciones Unidas sobre el Cambio Climático.

La estabilidad de estos acuerdos depende de la cooperación de influyentes miembros, como EE.UU. y China.

El Acuerdo de París, firmado en 2015, se considera la iniciativa más exhaustiva nivel mundial en el campo del cambio climático, e incorpora diversas facetas con el objetivo de crear una infraestructura sustancial para promocionar el uso de la energía limpia. El acuerdo incluye varios factores, con estímulos financieros para empresas privadas que cambien al uso de energías renovables.

A nivel individual, los países que promocionen el uso de fuentes de energía renovable y reduzcan las emisiones, causarán un impacto positivo en sus respectivos resultados medioambientales.

Los indicadores reglamentarios para la energía sostenible (RISE, porsus siglas en inglés) del Banco Mundial, que recaba datos de 133 países, indican que el número de países que están implantando estrictas políticas en materia de energía renovable se ha multiplicado por más de tres entre 2010 y 2017.

Aunque los países europeos lideran la reducción de emisiones, otros países están tomando la delantera en cuanto a la implantación de reglamentaciones. En las clasificaciones mundiales de cambio climático, países como Marruecos, China y México ocupan una alta posición por sus esfuerzos por promocionarla energía renovable y reducir las emisiones.

Tendencias futuras en la energía renovable

El relato en torno a la energía renovable se debate principalmente desde una perspectiva a largo plazo, pues muchos avances en este campo no se consiguen de la noche a la mañana. Este sector tardará años, e incluso décadas, en evolucionar.

Paridad de la energía renovable

Una de las principales tendencias que se espera en un futuro cercano es la paridad de la energía renovable. En el sector de la energía limpia, la paridad constituye el indicador de que una determinada forma de energía renovable se ha vuelto, como mínimo, rentable como solución actual. Las energías solar y eólica son un claro ejemplo, pues muchas instalaciones de ese tipo en el mundo ya funcionan con una relación de paridad con respecto a sus contrapartes de combustibles fósiles.

Eficiencia energética

La tecnología es obviamente un motor de la eficiencia energética, e implementar prácticas innovadoras, como la inteligencia artificial, y nuevas tecnologías de red, como la cadena de bloques, podrían mejorar enormemente la optimización del uso de la energía. Como la programación se vuelve «más inteligente”, es bastante probable que presenciemos la proliferación de microrredes autónomas y podamos optimizar constantemente la producción y el consumo de energía. La inminente revolución del Internet de las cosas (IoT, por sus siglas en inglés) permitirá nuevas formas de comunicación automatizada, que también podrían contribuir a la eficiencia energética, en el hogar, en la oficina y cuando se está de viaje.

Baterías

Otro importante avance, que ya está en las fases iniciales de su adopción en masa, es el uso de baterías. A diferencia del carbón o los combustibles fósiles, las fuentes renovables, como la energía solar o eólica, dependen de factores externos, el sol y el viento, respectivamente. Aunque estos recursos existen en abundancia, su suministro podría ser a veces irregular debido a las condiciones climáticas. Por tanto, emparejar esas fuentes de energía con las baterías para almacenar el exceso de potencia, y distribuirla cuando sea necesario, resulta fundamental para la adopción generalizada de la energía renovable.

Accesibilidad a la energía

Por último, pero quizá lo más significativo, el cambio se producirá mediante el empoderamiento de aquellos que no tienen acceso a la energía en todo el mundo. Todavía hay más de mil millones de personas en el mundo que no usan electricidad de forma habitual. Conectar estas poblaciones a las redes eléctricas no solo será un proyecto masivo desde una perspectiva humanitaria, sino que también ofrecerá numerosas oportunidades financieras para gobiernos, empresas comerciales e inversores particulares

Perspectivas comerciales de la energía renovable

Junto a su insustituible estatus como sustento del mundo moderno, la industria de la energía también es uno de los motores financieros más importantes de la economía global. Se prevé que el sector de la energía renovable supere los 2 billones de dólares en 2025, y hay varios actores que están reclamando su trozo de este enorme

Aunque algunos pueden considerar a la energía renovable como una amenaza a las empresas tradicionales que operan en la industria de la energía, lo cierto es justo lo contrario

Un número cada vez mayor de gigantescos conglomerados de energía están invirtiendo en este campo como intento por mantener su posición en el mercado. Además, como estas empresas dependen del carbón y de los combustibles fósiles, no ignoran el hecho de que se trata de recursos limitados.

Por tanto, junto a las empresas que se crearon como entidades de energía renovable desde un principio, las firmas tradicionales de este sector también están desarrollando sus propias fuentes de energía limpia, o sencillamente comprando y absorbiendo empresas de energía. Esto significa que muchas de las empresas que se centran exclusivamente en el desarrollo de energía sostenible podrían ser objetivos de adquisición por parte de corporaciones más grandes

El espacio del capital riesgo también está sacando provecho de la energía limpia, pues se han invertido más de cuatro mil millones de dólares en tecnología limpia solo en Estados Unidos. La empresa de capital riesgo con sede en Silicon Valley Kleiner Perkins, conocida por su temprana inversión en gigantes globales como Amazon y Google, lideró al resto de firmas de capital riesgo en Estados Unidos, pues han invertido en 99 empresas de tecnología limpia en la última década. Otro destacado inversor es Khosla Ventures, que mantiene a 70 empresas de este tipo en su portafolio de cinco mil millones de dólares.

Para ofrecer a los inversores exposición a este mercado en auge, eToro, una de las plataformas de inversión en línea más destacadas del mundo, ha creado el CopyPortfolio RenewableEnergy, una estrategia de inversión ya preparada para este sector. Al utilizar este portafolio, los inversores ganarán exposición a largo plazo al posible crecimiento de empresas globales de entre mediana y alta capitalización que operan en distintos segmentos de la industria y en varios continentes

Composición del portafolio

Como la energía renovable abarca muchos sectores distintos, ladiversificación resulta fundamental a la hora de crear un enfoqueverdaderamente temático hacia la industria, que es la razón por la quetodos los activos del portafolio han sido cuidadosamente seleccionados paradiseñar una estrategia de inversión sostenible y equilibrada.

Algunos de los sectores que cubre el portafolio incluyen empresas de energía solar, como First Solar y Solar Edge, empresas constructoras de infraestructuras de energía y firmas medioambientales, como Waste Management Inc. Este portafolio también ofrece exposición global pues incluye acciones de empresas de distintos lugares del mundo

Distribución por región geográfica y sector

Distribución por región geográfica y sector

Presenta un enorme potencial financiero

Como el consumo de energía aumenta en todo el mundo y cada vez más personas tienen acceso a un suministro continuo de energía, la necesidad de fuentes de energía renovables y sostenibles se incrementará.

Los gases de efecto invernadero provocados por el hombre han contribuido al cambio climático y algunos expertos advierten que la humanidad está al borde de una catástrofe y sostienen que el daño debe repararse en las próximas décadas para evitar una destrucción irreversible

La industria de la energía renovable es en la actualidad una ramificación dela producción de energía convencional, pero irá creciendo gradualmente y probablemente se convertirá en el flujo principal de la producción de energía. Los países ya han comenzado el cambio a las fuentes de energía renovables, y algunos ya generan la mayoría de su energía a partir de fuentes limpias. Durante el periodo de transición, las soluciones intermedias, como los automóviles híbridos, tienen muchas probabilidades de convertirse en una alternativa habitual a medida que la humanidad vaya aproximándose a un futuro sin emisiones.

La revolución verde mundial ha llegado a los gobiernos de todo el mundo, pues cada vez más países están legislando de forma activa a favor del uso de la energía limpia. Organismos internacionales, como la ONU, están promoviendo continuamente la agenda limpia y reclutando a más y más naciones para esta causa.

Los aspectos financieros de la energía limpia tampoco se les escapan a corporaciones globales, conglomerados de la energía e inversores particulares, pues todos buscan su cuota en el sector de la energía renovable, que se prevé que supere los dos billones de dólares en 2025.

El CopyPortfolio RenewableEnergy ofrece exposición diversificada a este sector, tanto en términos de composición como de ubicaciones geográficas, y supone una oportunidad de inversión equilibrada y a largo plazo en el futuro de la energía.